GE宣布，計劃通過以下方式分別組建三家行業領先的全球上市公司，專注于航空、醫療和能源等增長型行業：
計劃免(mian)稅(shui)拆分GE醫療(liao)，在 2023 年初成立(li)一家以精(jing)準醫療(liao)為(wei)核心業務的公司，GE預計將保留19.9%的股(gu)份；
將現有(you)GE發電、GE可(ke)再生能(neng)源和(he)GE數(shu)字集團(tuan)三大業務合并，計劃在2024年初免(mian)稅拆分，組(zu)建以引領(ling)能(neng)源轉型(xing)為(wei)核心業務的公司
完成這(zhe)些交易后，GE將轉型(xing)成為(wei)一(yi)家以航空為(wei)核心業(ye)務的公司，聚(ju)焦打造未來航空
作為獨立運營(ying)公司，上述業(ye)務公司將憑(ping)借更(geng)有利的市場定位以及下列優勢實現(xian)長期增長，為客戶、投資者(zhe)和員工創造價值：
以更加聚(ju)焦的(de)運營(ying)，更專注負責的(de)態度(du)，以及(ji)更強大的(de)靈活度(du)，滿足客戶需求；
基(ji)于不(bu)同行業的發展特點和戰略，打造量身定制的資本配置方案；
憑借更(geng)加靈活的商業和財(cai)務(wu)戰略，尋求(qiu)增(zeng)長(chang)良機(ji)；
組建具備深厚(hou)領域(yu)專業(ye)知(zhi)識(shi)的專職董(dong)事會；
為員工提供(gong)面向業務(wu)與行業的職業發展機會和獎勵措施；
憑借獨特(te)鮮(xian)明且令人信服的投(tou)資組合，吸引更廣(guang)泛、更深厚的投(tou)資者群體
GE董事(shi)長兼(jian)首(shou)席執行官拉里·卡(ka)爾普(pu)表示：“在(zai)GE，我(wo)們為自(zi)身‘迎接世(shi)界挑戰(zhan)，驅(qu)動高效(xiao)未來’的(de)(de)(de)GE使命而深感自(zi)豪(hao)。世(shi)界需(xu)要并值(zhi)得(de)我(wo)們盡(jin)己所能，解決(jue)航空、醫療和(he)能源等領(ling)域所面臨的(de)(de)(de)最嚴(yan)峻挑戰(zhan)。通過組建三家(jia)引領(ling)行業(ye)趨勢(shi)的(de)(de)(de)全球性上市企業(ye)，每個獨立公(gong)司都(dou)將(jiang)受益于更(geng)聚焦(jiao)的(de)(de)(de)業(ye)務領(ling)域、更(geng)定制(zhi)化的(de)(de)(de)資本(ben)配置和(he)更(geng)靈(ling)活的(de)(de)(de)戰(zhan)略，從而為客(ke)戶、投(tou)資者以及員工(gong)創造長期(qi)增長潛力(li)和(he)價值(zhi)。我(wo)們將(jiang)繼續發揮所在(zai)領(ling)域的(de)(de)(de)技(ji)術專長、領(ling)導力(li)和(he)全球影(ying)響力(li)以更(geng)好(hao)地為我(wo)們的(de)(de)(de)客(ke)戶服(fu)務。”
拉里·卡爾普表示：“GE在(zai)今天(tian)迎來(lai)了決定性(xing)的(de)(de)時刻。對此(ci)，我們(men)已經做好了準(zhun)備(bei)。我們(men)在(zai)改善財務(wu)狀況和(he)強化(hua)(hua)運營(ying)方面已經收獲了顯著的(de)(de)成效，與此(ci)同時，我們(men)不(bu)(bu)斷(duan)深化(hua)(hua)專注于持續(xu)改進的(de)(de)精益管理文化(hua)(hua)。我們(men)將繼續(xu)前(qian)行，不(bu)(bu)斷(duan)減少負(fu)債，提高運營(ying)業績(ji)以及戰略性(xing)地部署資本，以推動(dong)長(chang)期(qi)營(ying)利性(xing)增長(chang)。我們(men)還要快馬揚鞭，打(da)造未(wei)來(lai)航空，實(shi)現精準(zhun)醫療，引領能源轉型。我們(men)所建立起(qi)來(lai)的(de)(de)發展勢頭，使我們(men)有能力在(zai)GE的(de)(de)轉型中邁出這(zhe)激動(dong)人心的(de)(de)一步，并(bing)充分(fen)發揮我們(men)每個業務(wu)的(de)(de)潛能。”
在已取得重大進步的基礎上，著力推動GE轉型發展
今天我們所宣布的(de)計劃(hua)是(shi)基(ji)于GE近年來(lai)所取(qu)得的(de)重(zhong)要進(jin)展(zhan)。
更穩健的財務狀況
通過包括近(jin)期GE航空金融服務（GECAS）交易在內(nei)的(de)一系列(lie)戰略(lve)性業(ye)(ye)務重組舉(ju)措，使(shi)GE更(geng)聚焦，財務風險(xian)更(geng)低，從而轉型為一家更(geng)精簡、更(geng)強(qiang)大、更(geng)專注(zhu)的(de)高科技工業(ye)(ye)公司；
與2018年年底(di)相比，GE的總負債(zhai)值有望在2021年年底(di)減少750億(yi)美元以上(shang)；
通過從2018年(nian)開始的(de)94億美元資本認(ren)購，以及(ji)優化(hua)投(tou)資組合(he)、改善索賠管理和(he)提(ti)高保費等措施，GE的(de)保險業務更穩健(jian)，并(bing)降低了資金風險；
有序調(diao)整養老(lao)金計劃(hua)，包括自2018年開(kai)始籌備(bei)的(de)85億美元，同時凍結美國和英國的(de)大部分養老(lao)金計劃(hua)等。預計未來(lai)十年內，無需為這(zhe)一計劃(hua)增加費用(yong)；
通過取(qu)(qu)消保(bao)理(li)業務(wu)(wu)在內(nei)的(de)措施(shi)，以及于(yu)近(jin)日公布的(de)取(qu)(qu)消剩余的(de)保(bao)理(li)業務(wu)(wu)計劃，從(cong)而增強資(zi)本(ben)流動(dong)性，并改善現金管(guan)理(li)能力。
更強勁的業務和運營表現
通過推行以客戶為中心，去中心化的運營模式，從而強化了客戶關系，并改善了GE近30個損益表的表現；
在全公(gong)司普(pu)及精(jing)益管理(li)理(li)念(nian)，推(tui)動(dong)業績改(gai)善(shan)和文化轉型；
改善(shan)業務(wu)運營表現，以實現穩定、可持續(xu)的現金流(liu)，同時(shi)提高(gao)財務(wu)透明度和靈活性(xing)(xing)，以針對性(xing)(xing)地對高(gao)增長領域(yu)追加投資(zi)；
通過改組董事會，任命(ming)新(xin)管(guan)理層，任命(ming)新(xin)的審計公司，以強化領導和治理能(neng)力；
各(ge)業務(wu)從新冠疫情(qing)的影響中逐步復蘇(su)，并持續改(gai)善現金流、拓展(zhan)交(jiao)流合作，并通過投資帶動增長。
在當前(qian)(qian)(qian)業(ye)務組合(he)中，GE正穩步向前(qian)(qian)(qian)，有望(wang)在今年(nian)(nian)年(nian)(nian)底減少超(chao)過(guo)750億美元的債務，并且(qie)有望(wang)在2023年(nian)(nian)將凈債務與息稅折舊攤銷前(qian)(qian)(qian)利(li)(li)潤（EBITDA）比值(zhi)降至2.5倍(bei)以(yi)下水平。GE還將持(chi)續(xu)改善運營，以(yi)實現長(chang)(chang)期(qi)的利(li)(li)潤增(zeng)長(chang)(chang)。在2023年(nian)(nian)，GE有望(wang)實現高個位數的現金(jin)流盈利(li)(li)。這使(shi)GE有能力分(fen)別組建三家資(zi)本(ben)雄厚、具(ju)備投資(zi)級別的獨立公司。在過(guo)渡(du)期(qi)，GE及各(ge)個業(ye)務將一(yi)如既往地為(wei)合(he)作伙伴(ban)和客戶提供服務。
管理層
現(xian)任(ren)GE董(dong)事(shi)(shi)長(chang)兼首席執(zhi)行官拉(la)里(li)·卡爾普(pu)將擔任(ren)獨(du)立后的(de)GE醫療(liao)公(gong)司的(de)非執(zhi)行董(dong)事(shi)(shi)長(chang)，并將繼(ji)續擔任(ren)GE董(dong)事(shi)(shi)長(chang)兼首席執(zhi)行官直至第二次業(ye)務(wu)分拆(chai)完成。此后，他將領導(dao)專注于(yu)航空業(ye)務(wu)的(de)GE公(gong)司。
Peter Arduini將于2022 年 1 月 1 日起擔任GE醫療的(de)(de)全(quan)球(qiu)總裁兼首(shou)席執(zhi)(zhi)行(xing)官(guan)。Scott Strazik 擔任將“可再生能(neng)源、發電和數字業(ye)務”合并后專(zhuan)注于能(neng)源轉(zhuan)型(xing)業(ye)務公(gong)司的(de)(de)首(shou)席執(zhi)(zhi)行(xing)官(guan)，而(er) John Slattery 將繼續擔任航空的(de)(de)首(shou)席執(zhi)(zhi)行(xing)官(guan)。
航空
運(yun)營(ying)重點(dian)：幫助客戶提高效(xiao)率和可持續發(fa)展能力，聚焦打造未來(lai)航(hang)空
提供差(cha)異化的(de)(de)服務和(he)產品：在推進與(yu)系統方面處(chu)于全球領(ling)先(xian)地位(wei)；在效率、可(ke)靠性(xing)(xing)和(he)生(sheng)命周期經濟(ji)性(xing)(xing)等領(ling)域，具備極高的(de)(de)競爭力和(he)技術創新性(xing)(xing)的(de)(de)飛機(ji)發(fa)動機(ji)產品，同(tong)時擁有著業內(nei)在役(yi)時間最短(duan)、最龐(pang)大的(de)(de)商用機(ji)隊和(he)最多元(yuan)化的(de)(de)服務組合
全(quan)球(qiu)影響力(li)：為全(quan)球(qiu)三分之二的商用飛機提供動力(li)
裝機(ji)量(liang)：約37700臺(tai)商用(yong)飛機(ji)發(fa)動機(ji)和(he)約26500臺(tai)軍用(yong)飛機(ji)發(fa)動機(ji)
醫療
運(yun)營(ying)重點：推動精準醫療(liao)領域(yu)的(de)創新，應對關(guan)鍵(jian)的(de)疾病(bing)和臨床(chuang)診治挑(tiao)戰
提供差異化的(de)服務(wu)(wu)和(he)(he)產品(pin)：為大多(duo)數(shu)醫(yi)療(liao)診斷發揮樞紐作(zuo)用；引領設備業(ye)務(wu)(wu)的(de)發展(zhan)，并開拓(tuo)利潤可觀(guan)的(de)服務(wu)(wu)業(ye)務(wu)(wu)；在(zai)行業(ye)快速發展(zhan)的(de)有利條件(jian)下，提供診斷、介入顯像、生命關(guan)愛、治療(liao)規劃(hua)以及(ji)數(shu)字化的(de)產品(pin)和(he)(he)服務(wu)(wu)。
全球影(ying)響力：每年(nian)為超(chao)過10億名患者、超(chao)過20億次(ci)診(zhen)療(liao)提供支持
裝機量：超過400萬(wan)
可再生能源與發電
運營重(zhong)點：支持客(ke)戶與(yu)社區，探索實現經濟(ji)、可靠(kao)、可持續(xu)電力的解(jie)決方案
提(ti)供(gong)差異化(hua)的(de)服務和(he)(he)產品：提(ti)供(gong)全球領先(xian)的(de)大(da)功(gong)率風(feng)力發(fa)動機(ji)、最高效的(de)燃(ran)氣輪機(ji)，以(yi)及高效的(de)蒸汽渦輪機(ji)；現代化(hua)、數字化(hua)的(de)電(dian)(dian)網和(he)(he)電(dian)(dian)力基礎(chu)設備(bei)的(de)解決(jue)方(fang)案(an)；核電(dian)(dian)、水電(dian)(dian)和(he)(he)混合發(fa)電(dian)(dian)等零碳發(fa)電(dian)(dian)技術(shu)。
全(quan)球(qiu)影(ying)響力：攜手合作伙伴，提供全(quan)球(qiu)三分之一的(de)電(dian)力
裝(zhuang)(zhuang)(zhuang)機量：可再生能源裝(zhuang)(zhuang)(zhuang)機量超(chao)過400吉瓦；燃(ran)氣輪機裝(zhuang)(zhuang)(zhuang)機量超(chao)過7000臺(tai)
業務獨立詳情
GE計劃在2023年初分拆(chai)醫療業務，在2024年初分拆(chai)可再生能源與發(fa)電(dian)業務。近期(qi)，GE將核定并公布各個(ge)獨立公司的(de)資本結構、品牌(pai)和(he)領導團隊。依據(ju)要(yao)求，GE將履行自身法律義務，在最終決策之前與員工代表進行溝通協商。
就此，GE將從(cong)其在荷蘭埃爾凱(kai)普控股(gu)公(gong)(gong)司(si)（AerCap）和貝克休斯（Baker Hughes）公(gong)(gong)司(si)的持股(gu)獲得現金(jin)收(shou)入(ru)，并在此過程中(zhong)優先處理債務削減事項。業(ye)務獨(du)立(li)后的三家公(gong)(gong)司(si)，都(dou)將擁有良好的資(zi)本情況并具備投資(zi)級評級。
完成業務(wu)獨立后，GE將(jiang)保留已有(you)的所有(you)資(zi)產和債務(wu)，包括存續保險(xian)業務(wu)。在醫(yi)療業務(wu)獨立之后，GE預計(ji)持(chi)有(you)該公司19.9%的股份，以維持(chi)資(zi)本配(pei)置的靈活(huo)性。按計(ji)劃，醫(yi)療公司還將(jiang)發行債務(wu)證券，并將(jiang)所得收益用于償(chang)還尚未結清的GE債務(wu)。上述(shu)交易無需征得債券持(chi)有(you)人許可。
公司預(yu)計將(jiang)產(chan)生(sheng)約20億美元(yuan)(yuan)的(de)一(yi)次性拆分(fen)、交割和(he)運(yun)營成本，以及近5億美元(yuan)(yuan)的(de)稅務費用(yong)。基于美國聯邦所得(de)稅的(de)規定(ding)，擬議的(de)醫療(liao)，以及可再生(sheng)能源(yuan)和(he)發電業務拆分(fen)計劃，將(jiang)不(bu)對(dui)GE和(he)GE股(gu)東產(chan)生(sheng)稅費。
上述交易須(xu)符合(he)慣例條(tiao)件，包括征得GE董事會(hui)最終批準、美國國稅局(ju)私人信函裁定(ding)和/或法(fa)律顧(gu)問稅務意見、提供美國證券交易委(wei)員會(hui)表(biao)格10注冊(ce)聲明的備案和有(you)效性(xing)，以(yi)及(ji)融資(zi)過(guo)程完整(zheng)性(xing)等(deng)。
